Различие между фундаментальным и техническим анализами

Основное различие между техническим анализом Форекс и фундаментальным анализом состоит в том, что фундаментальный предполагает, что валютные курсы на Форексе являются отображением спроса и предложения, а они в свою очередь зависят от фундаментальных тенденций мировой экономики. Трейдеры же, которые используют технический анализ, считают, что первопричину в колебаниях курсов валют можно вовсе не искать и просто строить анализ, исходя из текущего курса. Предполагается, что нельзя найти причину изменения курсов, до того как она уже войдёт в транслируемую цену. Технический анализ занимается небольшими интервалами времени. На коротких таймфреймах фундаментальный подход бесполезен, т.к. сами фундаментальные сводки, как правило, выходят достаточно редко. Когда же целью анализа является прогноз среднесрочной и долгосрочной динамики на Forex, то здесь необходимо исследовать глубинные первопричины колебания котировок валют. Только этот анализ позволит оценить перспективы предложения и спроса на валюты. Кстати, подобный подход даст возможность игроку не рассматривать непродолжительные изменения – т.н. шум. Основным недостатком фундаментального подхода Форекс является математическая сложность. Не составит больших усилий при необходимых навыках рассмотреть 15-20 источников колебаний, вызванных как следствие изменения единственного фундаментального показателя. Если же таких фундаментальных первопричин оказывается 50 только по отдельно взятой стране, у каждой из них есть некоторые взаимосвязи, тогда Вам понадобится небольшой научно-исследовательский центр. Поэтому фундаментальным подходом к анализу пользуются 15-20% трейдеров, более того, многие из них владеют им очень поверхностно. Кстати, как уже говорилось выше, фундаментализм бессмысленен для краткосрочной торговли, поэтому его использование накладывает ограничения на размер Вашего капитала. Вам просто может не хватить денег на временные убытки по позиции. Или же на установку далеких стоп-приказов, которые встречаются при торговле на среднесрочных трендах.


Читать далее

Введение в Форекс

Форекс – это международная валютная биржа, где реализуется купля-продажа валюты различных стран. В таком виде, в котором рынок представлен сейчас, Forex утвердился в семидесятые годы XX века, в то время самые крупные государства капиталистического блока перешли от постоянных курсов валюты к динамическим. В процессе купли-продажи валют суточный оборот рынка составляет десятки триллионов долларов, кроме того, эти объемы с каждым месяцем всё больше.

Forex имеет ряд отличий от обычной биржи, он не завязан на времени открытия и закрытия торгов, а проводит операции 24 часа в сутки 5 дней в неделю, т.к. операции купли-продажи осуществляются между банками всего мира в любое время дня и ночи (существуют банки, которые функционирую даже по субботам и воскресеньям). В тоже время торговые операции на Форекс идут, как и на обычной бирже за счет наличия спроса и предложения данного товара, к примеру, существуют продавцы "EUR против USD", а есть покупатели.

Курсы валют на рынке Forex постоянно меняются, эти колебания происходят порой множество раз за секунду. Однако, Форекс весьма стабилен в сравнении с фондовыми рынками и другими биржами. Он не подвержен неожиданным паникам и чудовищным депрессиям, т.к. даже если какая-то валюта обесценивается, другая обязательно дорожает.

Forex существует и функционирует в тесной связи с ИТ. Через Internet банки и частные лица из разных стран мира могут проворачивать сделки, благодаря чему Forex стал доступным для огромного круга людей. Крупнейшие банки используют торговлю через Интернет, которая занимает самую большую долю среди всех остальных вариантов проведения операций купли-продажи. На данном этапе своей истории Форекс находится на пике своего процветания, и с дальнейшим развитием общества и технологий будет только увеличивать свои масштабы.


Читать статью

Стратегии управления капиталом

Fixed Fractional (Фиксированная доля капитала).
Стратегия фиксированной доли капитала задействует при открытии очередной позиций конкретный процент вашего актива. Задействуемая для операций доля баланса определяется в % от полного объёма. Техника позволяет рисковать только постоянной частью вашего баланса. Позиция автоматически увеличивается в абсолютном выражении при возрастании размера вашего капитала и понижается при понижении размера вашего капитала.

Optimal f (Оптимальная доля).
Эта тактика управления основана на предположении, что доход зависит от объема финансов, задействуемого для любой операции. Меняя размер капитала, вы придёте к различным финансовым результатам. Оптимальная доля – это программно рассчитанная переменная процента баланса, использованного во всякой операции, при которой прибыль тактики является максимальной. Применение метода Optimal f позволяет определить, насколько ваша система ведения торговли подходит вам в плане рискованности торговли, иначе говоря, установить, можете ли вы рисковать необходимым торговой системе размером капитала.

Diluted Optimal f (Часть оптимальной доли).
Часть оптимальной доли является процентной частью optimal f. Техника оптимальной доли используется, первое, для того, чтобы в результате расчётов по историческим данным оптимальная величина капитала не была переоценённой и, второе, чтобы инвестор имел возможность самостоятельно балансировать свои риски. Переоценка может происходить из-за разных причин, к примеру неучет маржи, существование drawdown’а, который больше используется Вами для вычислений в период, не включённый в оптимизацию, проскальзывание, невыполнение предписаний и т.д.

Secure f (Безопасная доля).
Secure F является долей капитала вовлеченного в любую сделку при лимитировании drawdown’a и максимализации дохода. Метод управления похож на стратегию Optimal f, разница лишь в том, что при использовании оптимальной доли ваша стратегия оптимизируется по доходу с учетом наибольшего drawdown’а за расчетный период исторических данных, а при применении техники безопасной доли вы сами ограничиваете drawdown.

Fixed Contracts (Фиксированное количество контрактов).
Техника Fixed Contracts позволяет рисковать некоторым константным капиталом независимо от убыточности/прибыльности вашей торговли.


Читать статью